Ce impact are decizia proaspăt luată de BNR pentru creditele ipotecare în lei și pentru cele de nevoi personale

Banca Națională a României a decis luni, 10 august 2026, să mențină dobânda de politică monetară la 6,50% pe an. Este nivelul la care dobânda-cheie se află din august 2024, iar BNR a păstrat totodată dobânda pentru facilitatea de creditare la 7,50% și pe cea pentru facilitatea de depozit la 5,50% pe an.

Pentru cei care au credite sau se gândesc să se împrumute, întrebarea importantă este ce înseamnă această decizie pentru rata lunară. Răspunsul depinde de tipul creditului. Decizia BNR nu modifică automat rata unui credit existent, însă nivelul dobânzii-cheie influențează condițiile din piața financiară și poate conta pentru evoluția viitoare a dobânzilor și a indicilor de referință.

Creditul ipotecar cu dobândă fixă nu se scumpește după decizia BNR

Cei care au un credit ipotecar cu dobândă fixă nu trebuie să se aștepte la o modificare a ratei doar pentru că BNR a menținut dobânda la 6,50%. În perioada în care dobânda din contract este fixă, rata este stabilită conform condițiilor acceptate la momentul acordării creditului.

Situația este diferită după expirarea perioadei de dobândă fixă, dacă împrumutul trece la o dobândă variabilă, situație în care contează formula din contract, respectiv indicele de referință și marja fixă a băncii.

Spre exemplu, în cazul unui client care are acum o perioadă de dobândă fixă de trei sau cinci ani, decizia BNR de luni nu schimbă rata pe care o plătește în prezent, dar evoluția dobânzilor din următorii ani poate deveni relevantă pentru costul creditului după expirarea perioadei fixe.

IRCC a scăzut la 5,56%, dar decizia BNR nu schimbă imediat acest indice

Pentru creditele ipotecare în lei cu dobândă variabilă, unul dintre cei mai importanți indicatori este IRCC, iar acesta nu se modifică în aceeași zi cu dobânda BNR, deoarece este calculat pe baza dobânzilor din piața monetară dintr-o perioadă anterioară și este aplicat ulterior.

În perioada 1 iulie – 30 septembrie 2026, IRCC este de 5,56%, în scădere de la 5,58%. Reducerea este de numai 0,02 puncte procentuale, astfel că efectul asupra ratei unui credit este redus.

Prin urmare, un client care are un credit legat de IRCC nu va vedea o schimbare a ratei doar pentru că BNR a anunțat luni menținerea dobânzii la 6,50%. Pentru rata efectivă contează IRCC aplicabil în perioada respectivă și marja băncii prevăzută în contract, iar aceasta este și explicația pentru care decizia BNR și rata plătită de client nu se mișcă întotdeauna în același timp. Banca centrală poate modifica dobânda-cheie, însă efectul asupra indicilor utilizați la credite apare cu întârziere.

Ce înseamnă decizia BNR pentru cei care vor să cumpere o locuință

În situația unei persoane care își dorește să acceseze acum un credit ipotecar, menținerea dobânzii-cheie la 6,50% nu înseamnă nici că toate creditele se vor scumpi, nici că dobânzile vor începe automat să scadă, pentru că băncile își stabilesc propriile oferte în funcție de costul finanțării, riscul clientului, concurență și condițiile din piață.

De aceea, pentru un credit nou este mai importantă comparația între ofertele concrete decât simpla urmărire a dobânzii BNR.

Clientul trebuie să verifice dobânda din perioada fixă, durata acesteia, marja care se aplică ulterior, indicele de referință folosit și DAE.

Un credit cu o dobândă fixă mai mică în primii ani poate părea mai avantajos, dar trebuie verificat și ce formulă se aplică după expirarea perioadei fixe. La un împrumut pe 20 sau 30 de ani, diferențele de cost de după primii ani pot conta mai mult decât diferența de câteva zecimi de punct procentual din oferta inițială.

La creditele de nevoi personale, dobânda fixă protejează rata de decizia BNR

În cazul creditelor de nevoi personale, multe dintre împrumuturile oferite populației au dobândă fixă.

În cazul unui client care are deja un astfel de credit, menținerea dobânzii BNR la 6,50% nu schimbă rata stabilită prin contract atât timp cât dobânda este fixă.

Totuși, pentru cei care vor să ia un credit nou, însă, nivelul dobânzii din piață contează. Băncile nu sunt obligate să păstreze aceleași dobânzi atunci când BNR nu modifică dobânda-cheie, dar nici nu există un motiv pentru a presupune că împrumuturile de consum se vor ieftini rapid.

În această situație, clientul ar trebui să compare în primul rând DAE și suma totală de rambursat, nu doar rata lunară. O rată mai mică poate fi obținută prin prelungirea perioadei de creditare, însă asta poate însemna că suma plătită în total este mai mare.

De exemplu, două credite pot avea rate lunare diferite, iar cel cu rata mai mică să fie mai scump la final dacă este rambursat pe o perioadă mult mai lungă.

De aceea, costul total este unul dintre cele mai importante criterii atunci când sunt comparate ofertele băncilor.

De ce BNR păstrează dobânda la 6,50% în ciuda problemelor din economie

Decizia BNR vine într-un moment în care banca centrală trebuie să țină cont de două evoluții care se contrazic. Inflația rămâne ridicată, ceea ce justifică menținerea unei politici monetare prudente, în timp ce economia are nevoie de condiții care să nu pună o presiune suplimentară pe consum și investiții.

Inflația anuală a ajuns la 10,42% în iunie, după 10,85% în mai, potrivit datelor prezentate de BNR înaintea ședinței și, în același timp, banca centrală estimează o scădere importantă a inflației în trimestrul al treilea, pe măsură ce dispar unele efecte temporare care au influențat prețurile.

BNR trebuie însă să țină cont și de riscurile care pot menține inflația ridicată. Evoluția prețurilor la energie și alimente, cursul de schimb, politica fiscală și situația internațională pot influența în continuare prețurile și costurile de finanțare.

În privința dobânzilor, este limpede deci că banca noastră centrală nu transmite încă un semnal de relaxare, iar o eventuală reducere a dobânzii-cheie ar deveni mai probabilă dacă scăderea inflației se confirmă și presiunile asupra prețurilor se reduc într-un mod susținut.

Dacă ai un credit, acestea sunt lucrurile pe care trebuie să le urmărești

Dacă ești deja client al unei bănci, primul lucru pe care trebuie să îl verifici este tipul dobânzii pe care îl ai în contract.

În cazul în care dobânda este fixă, rata nu se modifică doar pentru că BNR a decis să păstreze dobânda-cheie la 6,50%. În schimb, dacă ai însă un credit cu dobândă variabilă, trebuie să urmărești indicele de referință folosit de bancă și momentul în care acesta este actualizat.

În situația unul unui credit ipotecar legat de IRCC, evoluția acestui indice va conta pentru rata ta mai mult decât decizia BNR luată într-o singură zi.

Dacă ai un credit ipotecar mai vechi, verifică și dacă în contract este folosit ROBOR în loc de IRCC. În funcție de momentul în care ai încheiat creditul și de prevederile contractuale, mecanismul de actualizare poate fi diferit. Nu este suficient să urmărești doar titlurile despre dobânda BNR pentru a afla ce se va întâmpla cu rata ta. Cel mai sigur este să verifici în contract indicele de referință, marja fixă a băncii și perioada la care dobânda este actualizată.

Dacă te gândești să iei un credit în perioada următoare, nu compara ofertele doar după rata lunară afișată de bancă. Ține cont de faptul că la un credit ipotecar trebuie să te uiți la dobânda din perioada fixă, durata acesteia, marja care se va aplica ulterior și formula de calcul a dobânzii variabile. În cazul unui credit de nevoi personale, DAE, comisioanele și suma totală pe care o vei rambursa sunt mai importante decât o rată lunară aparent mai mică. O perioadă mai lungă poate reduce rata, dar poate crește semnificativ costul total al împrumutului.

Înainte să semnezi, fă și un calcul simplu pentru propriul buget și întreabă-te dacă ai putea plăti rata și în cazul în care cheltuielile lunare cresc sau venitul scade temporar. În cazul în care rata este suportabilă doar în condițiile în care nu apare nicio cheltuială neprevăzută, creditul poate fi prea mare pentru bugetul tău, chiar dacă banca este dispusă să îți acorde suma respectivă.

În acest moment, decizia BNR nu îți schimbă automat rata, dar ne arată că dobânzile rămân într-o zonă ridicată și că o ieftinire rapidă a creditelor nu este garantată.

Află de aici Credite pentru românii din diaspora. Cele 9 bănci din România care acceptă venituri obținute în străinătate